全球最大閃存數(shù)據(jù)存儲產(chǎn)品供應商閃迪宣布，已與日本閃存制造商鎧俠達成協(xié)議，將雙方NAND合資企業(yè)的合作期限延長至2034年12月31日。此舉旨在鞏固長期供應鏈穩(wěn)定性，滿足AI驅(qū)動下持續(xù)攀升的市場需求。根據(jù)協(xié)議，閃迪將在2026年至2029年間分階段向鎧俠支付近11.7億美元（約合人民幣81億元）的制造服務與供應費用。

閃迪首席執(zhí)行官David Goeckeler表示，隨著NAND市場規(guī)模預計在2026年突破1500億美元（約合人民幣10426億元），此次合作將幫助兩家公司搶占市場先機。財報數(shù)據(jù)顯示，閃迪第二財季營收達30.3億美元，同比增長61%，環(huán)比增幅31%；凈利潤8.03億美元，同比激增672%。公司預計第三財季營收將介于44億至48億美元之間，市場供應緊張態(tài)勢將進一步加劇。

受業(yè)績利好推動，閃迪盤后股價飆升近20%。自2025年從西部數(shù)據(jù)分拆獨立上市后，該公司股價在AI需求激增的帶動下，過去一年累計上漲1438%，僅2025年初至今漲幅就達127%。與閃迪淵源頗深的西部數(shù)據(jù)同樣表現(xiàn)強勁，其第二財季營收同比增長25%至30億美元，云客戶貢獻占比達89%，存儲容量交付量同比增長22%，過去一年股價上漲487%。

作為從東芝存儲業(yè)務剝離的獨立企業(yè)，鎧俠也受益于AI基建熱潮。自2024年12月上市以來，其股價累計漲幅超1100%，2025年全年飆升約540%，表現(xiàn)優(yōu)于MSCI全球指數(shù)所有成分股。截至最新收盤，閃迪、鎧俠、西部數(shù)據(jù)市值分別達790億美元（約合人民幣5492億元）、11.55萬億日元（約合人民幣5189億元）和954億美元（約合人民幣6632億元）。

閃迪管理層在財報會議中強調(diào)，AI基礎(chǔ)設(shè)施擴張使NAND閃存成為關(guān)鍵組件，供應穩(wěn)定性與長期規(guī)劃的重要性日益凸顯。當前需求持續(xù)高于供應，公司正通過優(yōu)先服務戰(zhàn)略客戶、強化多年供應框架等方式優(yōu)化資源配置。第二財季數(shù)據(jù)顯示，其數(shù)據(jù)中心業(yè)務收入環(huán)比增長64%至4.40億美元（約合人民幣31億元），主要得益于AI技術(shù)公司、半定制客戶及基建建設(shè)者的強勁采購。企業(yè)級固態(tài)硬盤需求加速增長，推理業(yè)務擴張推動單次部署所需NAND容量顯著提升。

邊緣計算業(yè)務收入環(huán)比增長21%至16.78億美元（約合人民幣117億元），需求遠超供應水平。AI應用驅(qū)動的設(shè)備更新?lián)Q代，以及PC、移動設(shè)備配置升級成為主要推動力。消費者業(yè)務收入環(huán)比增長39%至9.07億美元（約合人民幣63億元），產(chǎn)品組合向高端化轉(zhuǎn)型成效顯著。

據(jù)Goeckeler透露，數(shù)據(jù)中心對NAND的需求正呈現(xiàn)指數(shù)級增長，閃迪預計相關(guān)存儲規(guī)模將從20EB級躍升至2026年的60EB以上。企業(yè)級固態(tài)硬盤產(chǎn)品線中，TLC閃存仍占主導地位，但隨著Stargate系列QLC閃存產(chǎn)品開始出貨，其市場份額有望逐步擴大。公司已完成PCIe Gen 5高性能TLC固態(tài)硬盤在第二家超大規(guī)模數(shù)據(jù)中心的認證，BiCS8 TLC解決方案即將推出，BiCS8 QLC存儲產(chǎn)品（代號“Stargate”）也已在兩家大型超大規(guī)模數(shù)據(jù)中心進入認證階段，預計未來季度將正式投入運營。